海通证券：美的集团(000333)我们预计2024 年实现归母净利润371亿元，给予2024 年15-16xPE 估值，对应合理价值区间79.8 元-85.12 元，维持“优于大市”评级。风险提示。原材料价格波动，B 端增速波动。 美的集团发布2023 年年度报告。公司2023 年营业总收入3737 […]

中信建投：美的集团(000333)预计 2024-26 年分别实现营业收入 4043、4375、4724 亿元，同比增长8.68%、8.21%、7.98%；归母净利润 380、422、464 亿元，同比增长 12.70%、10.97%、10.10%，对应 PE 分别为 11.78X、10.61X、9

国投证券：美的集团(000333)多元化业务布局、快速响应市场变化的机制，是公司保持抗压能力的优势，也将是未来公司能够持续超越市场表现的基础。我们预计公司2024 年~2026 年EPS 为5.40/5.89/6.36元，维持买入-A 的投资评级，6 个月目标价为75.60 元，对应2024年14

开源证券：美的集团(000333)我们看好公司数字化变革下盈利能力稳步提升，上调2024-2025 年盈利预测（原值为369.4/405.3 亿元），并新增2026年盈利预测，预计2024-2026 年归母净利润374.4/411.8/453.0 亿元，对应EPS 为5.37/5.91/6.50 元

光大证券：中国国航(601111)23 年航空客运需求回暖，公司生产经营改善明显，国泰航空投资收益提供额外助力，公司全年实现大幅减亏。公司区位优势明显，航线质量优异，随着24 年海外航线继续恢复，公司盈利弹性也将充分释放。我们基本维持24、25 年归母净利润预测分别为81 亿、100 亿，新增26

申万宏源：中国国航(601111)考虑到国际恢复不及预期、油汇仍处高位影响，我们调整24-26E 年布油假设至85 美元（原假设为80 美元），国际恢复率为81%/99%/108%（24-25 原假设为95%/108% ） ， 故下调公司24-25E 盈利预测至77.35/134.89 亿元（ 原预

中邮证券：中国国航(601111)预计2024-2026 年公司营业收入分别为1818.5 亿元、1960.9 亿元、2091.2 亿元，同比分别增长28.9%、7.8%、6.6%，归母净利润分别为79.1 亿元、134.3 亿元、183.6 亿元，同比分别扭亏、增长69.8%、增长36.8%，维持

国金证券：中国国航(601111)考虑当前整体恢复节奏，调整2024-2025 年归母净利预测98 亿元、140 亿元。新增2026 年归母净利润预测182 亿元。维持“买入”评级。 2024 年3 月28 日，中国国航发布2023 年度报告。2023 年全年公司实现营业收入1411.00 亿元，同

平安证券：长城汽车(601633)预计公司2024/2025 年归母净利润为90 亿/107 亿（前次预测值为100.3 亿/121.2 亿），首次给出公司2026 年净利润预测值为121 亿元。长城汽车插混技术定位独特，皮卡及硬派越野品牌坦克护城河突出，公司长期深耕出口业务，海外盈利能力强劲，我们

长城证券：长城汽车(601633)我们预计公司2024 年、2025 年和2026 年实现营业收入2149.8 亿元、2586.8 亿元和3049.6 亿元，对应归母净利润91.6 亿元、118.8 亿元和148.6 亿元，以3 月28 日收盘价计算PE 为21.4 倍、16.5倍和13.2 倍，维

国投证券：长城汽车(601633)预计公司2024-2026 年归母净利润分别为139.0、195.2、227.1 亿元，对应当前市值PE 分别为14.0、10.0 和8.6倍。考虑到公司2024 年新能源越野和出口业务增长下销量结构明显优化，盈利有望显著上行，我们给予公司2024 年25 倍市盈率

民生证券：长城汽车(601633)调整盈利预测，预计2024-2026 年营业收入为2,257.3/2,670.0/3,016.6 亿元， 归母净利润为95.9/126.8/153.5 亿元，对应2024 年3 月28 日收盘价22.82 元/股，PE 为20/15/13 倍，维持“推荐”评级。 事